الفيبوناتشي في التداول: ما ترسمه النسب وما تتركه لك

الفيبوناتشي أداة يعرفها كل من فتح شارتًا، لكن قليلًا ما يُقال للقارئ من أين جاءت أرقامها بالضبط، ولا لماذا يحصل متداولان على خطوط مختلفة للزوج نفسه في اللحظة نفسها.

هذه الصفحة تفصل بين أمرين يُخلط بينهما دائمًا: النسب نفسها وهي ثابتة ومشتقة رياضيًا ويمكنك التحقق منها بالقسمة، والمستويات على الشارت وهي ليست ثابتة لأنها تعتمد على نقطتين تختارهما أنت.

من أين تأتي نسب فيبوناتشي رياضيًا

تقوم متتالية فيبوناتشي على قاعدة واحدة: كل حد هو مجموع الحدين السابقين، فتسير 0 و1 و1 و2 و3 و5 و8 و13 و21 و34 و55 و89 و144 و233 وهكذا بلا نهاية.

النسب التي تراها على الأداة ليست اصطلاحًا، بل حواصل قسمة داخل هذه المتتالية. والجدول التالي يعرض كل مستوى ومن أين يأتي، بقسمة صريحة يمكنك إعادتها على آلة حاسبة في ثوانٍ.

لاحظ أن النسب تستقر كلما تقدمت في المتتالية: 89 على 144 يساوي 0.61806، و144 على 233 يساوي 0.61803، وهي تقترب من النسبة الذهبية البالغة 0.618034. هذا الاستقرار هو سبب ثبات الأرقام على كل المنصات.

لماذا لا تنتمي نسبة 50% إلى المتتالية

من بين المستويات الخمسة المعروضة، أربعة مشتقة من المتتالية وواحد ليس كذلك: نسبة 50%. لا توجد قسمة بين حدين في المتتالية تعطي 0.5، وكلما تقدمت في الحدود ابتعدت النسبة عن النصف لا نحوه.

وجودها على الأداة سببه عرف سوقي قديم مفاده أن السوق كثيرًا ما يعيد نصف حركته، وقد أُضيفت إلى واجهة الأداة لهذا السبب لا لسبب رياضي. استعمالها مشروع تمامًا، لكن وصفها بأنها نسبة فيبوناتشي غير دقيق، وهو وصف يتكرر في أغلب ما يُنشر بالعربية عن الأداة.

الفارق عملي لا لفظي: من يظن الخط الأوسط مشتقًا من المتتالية يمنحه ثقة رياضية لا يملكها، ومن يعرف أنه عرف سوقي يتعامل معه بوصفه كذلك.

لماذا يغيّر اختيارك للقمة والقاع كل المستويات

النسب ثابتة، أما موضع الخطوط على الشارت فليس ثابتًا. الأداة تحتاج مدخلين: قمة وقاعًا تحددهما أنت، ثم تقسّم المسافة بينهما وفق النسب.

وهنا تنشأ المشكلة التي لا تذكرها أغلب الشروحات: إذا اخترت قاعًا أقدم بأسبوع، أو قمة على إطار زمني أكبر، تغيّرت المسافة كلها وانزاح كل خط معها. المستوى الذي بدا دعمًا حاسمًا في رسمك قد لا يوجد أصلًا في رسم زميلك.

ولهذا فإن السؤال الصحيح ليس أين مستوى 61.8%، بل بين أي نقطتين قِيس. وإذا أردت الأرقام مباشرة دون رسم، فصفحة حاسبة فيبوناتشي تحسب المستويات من القمة والقاع اللذين تدخلهما بنفسك.

وتبنى على هذه الفكرة أدوات أخرى: نموذج الفراشة يشترط نسب ارتداد محددة بين أضلاعه، وموجات ولف يقيس امتداد الحركة بالمنطق نفسه.

أدوات فيبوناتشي الخمس على المنصة

تعرض منصة ميتاتريدر عدة أدوات مبنية على النسب نفسها، وتختلف فيما تقيسه لا في أرقامها. وهناك مؤشر يساعد على رسم أداة الارتداد آليًا لمن يريد اختصار الخطوة اليدوية.

1- ارتداد فيبوناتشي Fibonacci Retracement

يقسّم المسافة بين نقطتيك من الداخل، فيعطي خطوطًا تقع ضمن الحركة التي حددتها. يستعمله المتداولون بوصفه مناطق دعم ومقاومة محتملة، لا نقاط انعكاس مؤكدة.

2- توسع فيبوناتشي Fibonacci Extension

يمد النسب ذاتها إلى خارج المسافة بين نقطتيك، فيعطي مستويات أبعد من القمة والقاع المحددين. الحساب واحد، والفرق في موضع التطبيق.

3- فيبوناتشي الزمني Fibonacci Time Zone

يطبّق حدود المتتالية على المحور الأفقي بدل الرأسي، فيقسّم الزمن لا السعر. وهو الأكثر حساسية لاختيار نقطة البداية لأن كل الخطوط تُعد منها.

4- أقواس فيبوناتشي Fibonacci Arcs

يرسم النسب على شكل أقواس تجمع بين بعد السعر وبعد الزمن معًا، فيتغير موضع القوس بتغير مقياس الشارت نفسه وليس بتغير النقطتين وحدهما.

5- مروحة فيبوناتشي Fibonacci Fan

يرسم خطوطًا مائلة تنطلق من نقطة واحدة بزوايا مشتقة من النسب، فتتسع المسافة بينها كلما ابتعد السعر عن نقطة الانطلاق.

إضافة الأداة في ميتاتريدر 4

إضافة الأداة لا تحتاج تحميل أي ملف؛ فهي مدمجة في المنصة. وإن كنت تبدأ من الصفر مع المنصة نفسها، فصفحة شرح ميتاتريدر 4 تغطي الواجهة كاملة.

افتح قائمة الأدوات، اختر أداة فيبوناتشي المطلوبة، ثم اسحب من النقطة الأولى إلى الثانية على الشارت. الصور التالية توضح الخطوات وموضع الأداة في القائمة.

بعد الرسم يمكنك سحب أي من النقطتين لتعديلها، وستلاحظ فورًا انزياح كل الخطوط معها. هذه أوضح طريقة لرؤية اعتماد المستويات على مدخلاتك أنت.

ما الذي لا تحدده الأداة

الأداة تجيب عن سؤال هندسي واحد: أين تقع نسب معيّنة من مسافة حددتها أنت. وكل ما عدا ذلك خارج نطاقها.

لا تحدد الأداة اتجاه السوق، ولا اللحظة التي تدخل فيها، ولا حجم الصفقة، ولا المسافة التي يحتمل حسابك خسارتها، ولا احتمال أن يتجاوز السعر المستوى بدل أن يرتد منه. هذه قرارات تخص إدارة المخاطر وتُحسب على رأس مالك، ولا يوجد في المتتالية ما يجيب عنها.

لمن لا يناسب هذا الأسلوب

لا يناسبك هذا الأسلوب إن كنت تبحث عن أداة تعطي مستوى واحدًا لا يختلف عليه اثنان؛ فالأداة بطبيعتها تعكس اختيارك للنقطتين، والاختلاف فيها متوقع لا استثنائي.

ولا يناسبك إن كنت تنتظر منها إشارة جاهزة تخبرك متى تدخل ومتى تخرج، لأنها لا تنتج ذلك ولا تدّعيه.

أسئلة شائعة

من أين تأتي نسب فيبوناتشي؟

من القسمة داخل متتالية فيبوناتشي نفسها، وهي متتالية يكون فيها كل حد مجموع الحدين السابقين. اقسم أي حد على الحد الذي يليه فتقترب النتيجة من 0.618، وعلى الحد الثاني بعده فتقترب من 0.382، وعلى الحد الثالث بعده فتقترب من 0.236. مثال بالأرقام: 55 على 89 يساوي 0.61798، و55 على 144 يساوي 0.38194، و55 على 233 يساوي 0.23605.

هل نسبة 50% من متتالية فيبوناتشي؟

لا. لا ينتج الرقم 0.5 عن قسمة أي حدين في المتتالية، وكلما تقدمت في المتتالية ابتعدت النسب عنه لا نحوه. وجودها ضمن أداة الارتداد عرف سوقي شائع مصدره فكرة أن السوق كثيرًا ما يصحح نصف حركته، وليس مصدره الرياضيات. من حق القارئ أن يعرف الفرق بين نسبة مشتقة وأخرى مضافة بالعرف.

لماذا تختلف مستويات الفيبوناتشي بين متداول وآخر؟

لأن الأداة لا تختار نقطتيها بنفسها. أنت من يحدد القمة والقاع اللذين تُمد الأداة بينهما، والنسب تُطبَّق على المسافة بين هذين الاختيارين. فإذا اخترت قاعًا أقدم بأسبوع، تغيّرت المسافة وتغيّر معها موضع كل خط على الشارت. الاختلاف ناتج عن اختلاف المدخلات لا عن خطأ في الأداة.

ما الفرق بين ارتداد فيبوناتشي وتوسع فيبوناتشي؟

الارتداد يقسّم المسافة الواقعة بين نقطتيك من الداخل، فيعطي مستويات تقع ضمن الحركة التي حددتها. والتوسع يمد النسب نفسها إلى خارج تلك المسافة، فيعطي مستويات أبعد من النقطتين. كلاهما يستعمل النسب ذاتها، والفرق في موضع تطبيقها لا في حسابها.

هل تكفي مستويات فيبوناتشي وحدها لاتخاذ قرار؟

لا تكفي، لأنها لا تخبرك بالاتجاه ولا بتوقيت الدخول ولا بحجم الصفقة ولا بالمسافة التي تحتمل خسارتها. هي أداة هندسية تقسّم مسافة اخترتها أنت. أما إدارة المخاطر وحجم الصفقة فتُحسب على حسابك أنت، والتداول بالرافعة المالية ينطوي على مخاطر مرتفعة قد تصل إلى خسارة رأس المال المودع بالكامل.

مقالات ذات صلة

• متتالية فيبوناتشي
• حاسبة فيبوناتشي
• نموذج الفراشة
• شرح ميتاتريدر 4